Fonder för nybörjare – grunderna i fondsparande
En fond är en samling av värdepapper som en förvaltare sköter åt dig, i stället för att du själv väljer och köper varje enskilt bolag. Här går vi igenom vad som skiljer fonder från enskilda aktier, hur risk och avgift hänger ihop och vad som gäller när du deklarerar.
Vad är en fond?
När du sparar i en fond placerar du dina pengar i en samling av olika värdepapper, till exempel aktier, obligationer eller andra räntebärande värdepapper. Fonden förvaltas av ett fondbolag som väljer ut vilka värdepapper som ska ingå, och en fondförvaltare tar löpande hand om innehållet genom att köpa och sälja värdepapper i fonden. Köper du en andel i fonden blir du delägare tillsammans med alla andra som sparar i samma fond.
Finansinspektionens egen hushållsundersökning visar att nästan varannan svensk är osäker på vad en fond egentligen är, trots att de allra flesta av oss redan sparar i fonder genom pensionssystemet, och närapå varannan svensk också har köpt fonder på egen hand det senaste året.
Snabbfakta: fonder för nybörjare
- En fond samlar flera värdepapper i en och samma placering.
- Fondbolaget väljer innehållet, förvaltaren sköter köp och sälj löpande.
- Kan förvaltas aktivt eller passivt (indexfond).
- Beskattas olika beroende på om du sparar på ISK eller ett vanligt fondkonto.
Fond eller enskild aktie – vad är skillnaden?
Investerar du i en enskild aktie köper du andelar i ett specifikt aktiebolag. Du väljer själv när du köper och säljer, vilket ger dig full kontroll över innehavet, och dina pengar följer sedan just det bolagets värdeökning eller värdeminskning på börsen, med möjlighet till utdelning. Sparar du i en fond i stället sprids pengarna över flera bolag eller andra värdepapper som förvaltaren valt ut, vilket gör att utfallet för ett enskilt bolag väger mindre för din totala placering.
Många nybörjare börjar därför i fonder just för att slippa sätta sig in i enskilda bolag på samma sätt som krävs vid aktiehandel. Vill du senare bygga en portfölj som kombinerar båda, kan du läsa mer i vår guide om aktieportfölj.
Kom igång med fondsparande
Jämför plattformar med brett fondutbud innan du öppnar ditt första konto.
Aktivt eller passivt förvaltad fond
Fonder kan förvaltas på två principiellt olika sätt. Vid aktiv förvaltning lägger förvaltaren ned tid och omsorg på att analysera marknaden inför varje köp- och säljbeslut, i hopp om att gå bättre än marknaden i stort. Vid passiv förvaltning följer fonden i stället automatiskt ett visst index, en så kallad indexfond, utan att förvaltaren gör aktiva val av enskilda bolag. Skillnaden i arbetsinsats märks ofta direkt i avgiften. Läs mer i vår guide om indexfonder.
Risk och avgift i korthet
Att spara i fonder innebär alltid en viss risk, och den varierar mellan fondtyper. En aktiefond har generellt högre risk och högre möjlig avkastning än en räntefond, medan en bred fond som sprider innehavet över många bolag och branscher normalt har lägre risk än att äga bara ett fåtal enskilda aktier. Avgiften varierar också mellan fondtyper och förvaltningsform, och påverkar din avkastning över tid oavsett om fonden går upp eller ner i värde. Vill du gå igenom hur du väljer utifrån din egen risknivå och tidshorisont, se guiden om att välja fonder.
Så beskattas fondsparande
Hur fondsparandet beskattas beror på kontoformen. Äger du fondandelar direkt på ett vanligt fondkonto tar Skatteverket ut en årlig schablonintäkt på 0,4 procent av fondandelarnas värde vid årets ingång, vilket ger en faktisk skatt på 0,12 procent av värdet. Säljer du fonden med vinst tillkommer dessutom 30 procents vinstskatt på själva vinsten, precis som vid en vanlig aktieförsäljning. Det gäller också om du byter från en fond till en annan, eftersom det räknas som att du säljer den ena och köper den andra.
Sparar du i stället via investeringssparkonto slipper du redovisa varje enskild fondaffär, eftersom hela kontot schablonbeskattas i stället för att beskattas per affär. Läs mer om skillnaden i våra ISK-guider.
Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. Investeringar kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka det investerade kapitalet.
Vanliga frågor
Vad är en fond?
En fond är en samling av olika värdepapper, till exempel aktier eller räntebärande papper. När du sparar i en fond placerar en fondförvaltare pengarna åt dig i stället för att du själv köper värdepapperen.
Vad är skillnaden mellan att äga en aktie och en fond?
Äger du en enskild aktie investerar du i ett specifikt bolag och väljer själv när du köper och säljer. Äger du en fond sprids pengarna i stället över flera värdepapper som förvaltaren väljer ut och sköter åt dig.
Är fonder aktivt eller passivt förvaltade?
Det finns båda varianterna. Vid aktiv förvaltning lägger förvaltaren ned tid på att analysera marknaden inför köp- och säljbeslut, medan en passivt förvaltad indexfond i stället följer ett index automatiskt.
Hur beskattas fondsparande utanför ISK?
På ett vanligt fondkonto tas en årlig schablonintäkt ut på 0,4 procent av fondandelarnas värde vid årets ingång, vilket motsvarar en faktisk skatt på 0,12 procent. Säljer du med vinst tillkommer 30 procents vinstskatt på själva vinsten.
Räknas ett fondbyte som en försäljning skattemässigt?
Ja, utanför ISK och kapitalförsäkring räknas ett byte från en fond till en annan som att du säljer den första fonden och köper den nya, vilket kan utlösa vinstskatt.
Läs vidare om indexfonder, hur du väljer fonder och vad som gäller när du byter fonder. Vill du jämföra kontoformer, se vår guide om ISK eller aktie- och fondkonto.
